U kunt beleggingen of lijfrenten op elk moment evalueren en inschatten met het bedrag van de kapitaalaflossing voor een bepaalde betalingsperiode. Zo bepaal je welk deel van een geldstroom niet wordt opgehaald of ontvangen voor rente
Onder kapitaalaflossing wordt verstaan dat deel van een termijn dat niet voor de rente maar voor de aflossing wordt gebruikt. Gebruik de tabelfunctie KAPZ om de kapitaalaflossing te bepalen. KAPZ heeft de volgende opbouw:
KAPZ (rente; Zr; Zzr; BW; Zw; F)
U geeft maximaal zes argumenten door aan KAPZ: interesse stelt de rente vast. Met Zr passeer de periode waarover u het bedrag van de kapitaalaflossing wilt berekenen. Zzr bepaalt het aantal betalingstermijnen. BW geeft de waarde van de investering weer.
Tussen is een optioneel argument dat u niet hoeft op te geven. Met Tussen geeft de toekomstige waarde van de investering aan het einde van de betalingstermijnen aan. als jij Tussen niet specificeren, de formule berekent met een nulwaarde. Ook het argument F. is optioneel en definieert wanneer de betalingen binnen de perioden verschuldigd zijn. Zullen F. Doorgegeven als nul of weggelaten, zijn betalingen verschuldigd aan het einde van elke periode. Als u de waarde 1 overschrijdt, zijn de betalingen aan het begin van elke periode verschuldigd.
In de getoonde werkmap retourneert de volgende formule in cel E4 de waarde € 61,21:
= KAPZ (A4/12; B4; C4; D4)
Je hebt de jaarlijkse rente uit cel A4 gedeeld door twaalf, aangezien de looptijd in cel C4 in maanden is.
Hoe om te gaan met betalingstermijnen
Bij het gebruik van de KAPZ-functie en andere financiële Excel-functies is het belangrijk dat u met uniforme tijdsperioden werkt. Zorg ervoor dat de individuele waarden voor de argumenten ook overeenkomen met de tijdsperioden.
Wil je dus werken met bijvoorbeeld maandlasten, dan moet de rente ook een maandrente zijn. Als u daarentegen op kwartaalbasis uit- of instroom naar een belegging of een systeem boekt, moet u de betalingen en rente ook omrekenen of extrapoleren naar kwartaalwaarden.
Het totale aantal betalingstermijnen moet ook overeenkomen met de informatie voor rente en bedragen. Een maandelijkse berekening en een maandelijkse rente resulteren in een totaal aantal perioden van twaalf per jaar. Als u daarentegen per kwartaal factureert, krijgt u in de betalingsperiode vier termijnen per jaar.
